Döviz Kuru Yorumları, Altın, Bitcoin ve Borsa Analizleri – 6.07.2021

Dün ABD’de piyasalar tatildi. Bu nedenle piyasalarda işlem hacmi normal işlem günlerine göre daha düşük kaldı. Bugün ise ABD’de piyasalar açılıyor.

Türkiye enflasyon rakamları dün TÜİK tarafından açıklandı. Beklentilerin oldukça üzerinde bir enflasyon rakamı geldi. Gelen enflasyon verileri sonrasında dolar kuru ilk anda yukarı tepki verdi ve 8,70 üzerine yükseldi. Ancak sonrasında yeniden düşüşe geçti ve kur şu an 8,67 civarında fiyatlanıyor. Borsa İstanbul’da ise geçtiğimiz haftadan devralınan olumlu havanın devam ettiği gözlendi.

Dün %1 yükselen Borsa İstanbul’da bugün de yukarı yönlü bir başlangıç olması bekleniyor. Yukarıda 1,400 seviyesinin aşılıp aşılamayacağı önem arzediyor olacak. Ayrıca Kurban Bayramı tatili yaklaşırken piyasaların her bayram öncesi yaşanan hareketlerin yaşanıp yaşanmayacağı da merak konusu olacak.

Bitcoin ve kripto paralar dün oldukça olumsuz bir fiyatlama içerisindeydi. Bu sabah ise Elon Musk’ın attığı twitlerle beraber yön yeniden yukarı dönmüş durumda. 35 bin dolar altında kalmayı sürdüren Bitcoin bu seviyenin aşılması durumunda kripto para piyasalarına daha güçlü alımlar getirebilir. Bu seviyenin aşılmaması halinde ise yeniden aşağı dönen bir piyasa gözlemleyebiliriz.

Altın yatırımcıları günün en mutlu yatırımcıları olabilir. Çünkü uzun süredir denenen 1,795 seviyesi sonunda kırıldı ve yeniden güne 1,800 dolar üzerinden başladık. 1,800 dolar üzerine yükselen ons altın, gram altının da yukarı hareketlenmesine neden oldu ve gram altın fiyatı da 500 lira seviyesine kadar çıktı. Ekonomik takvimde ABD PMI verileri takip edilebilir diyerek geçelim günün öne çıkan yorum ve değerlendirmelerine..

İktisatbank – Piyasa Haberleri – 6 Temmuz 2021

• TÜİK Haziran ayı enflasyon rakamlarını açıkladı. Buna göre TÜFE aylık bazda %1,94 ile piyasa beklentilerinin üzerinde sonuçlanırken, yıllık rakamı da 25 ayın zirvesine taşıdı: %17,53 Üretici cephesinde ise, aylık ÜFE artışı %4,01 olurken, yıllık rakam da %42,89 ile dudak uçurtan bir seviyede ve 32 ayı zirvesinde gerçekleşti.
• KKTC İstatistik Kurumu tarafından açıklanan manşet TÜFE enflasyonunun da benzer bir şekilde %19,93 ile Temmuz 2019’dan bu yana en yüksek seviyeye yükseldiğini görüyoruz.
• Hatırlarsanız, günlerdir bültenimizde, Mayıs ayında covid nedeniyle tam kapanma kararı alınmasından ötürü fiyatların TÜİK tarafından sağlıklı bir şekilde toplanamadığını, bu nedenle de Haziran enflasyonunu Mayıs’a nazaran yüksek gelmesini beklediğimizi paylaşmıştık. TCMB’nin yakından takip ettiği çekirdek enflasyon C endeksi bile (kontrol edilebilir enflasyon) yıllık %17,5 artış kaydetti.
• Üreticiye yansıyan maliyetin, şartların elverişli olduğu ilk anda, tüketiciye yansıtılacağına kesin gözle bakıyoruz. Buna geçişkenlik diyoruz. Kaldı ki, Temmuz ayı verilerine yansıyacak ilave enerji zamları, kur kaynaklı geçişkenlikler de düşünülürse, enflasyonda henüz zirvenin görülmediğini çok rahatlıkla söyleyebiliriz.
• Takdir edersiniz ki, enflasyonun şirazesinden çıkmaya başlaması, ÜFE ile TÜFE arasındaki makasın %25,36 kadar açılmasına rağmen, kulislerde TCMB ne zaman faiz indirir tartışmalarını da tüm süratiyle devam ettiğini görüyor ve bunu anlamakta zorluk çekiyoruz! Bırakın faiz indirimini, faiz artırımı bile bir noktada tekrar gerekebilir. Lakin bu görüşün şu anda vücut bulmasının çok zor olması, kur üzerinde önümüzdeki dönemlerde yeniden yukarı yönlü baskı kurabileceğini de göz ardı etmiyoruz.
• Gündem dün içeride enflasyon ekseninde gün boyu şekillendi. Veri oldukça yüksek sonuçlansa da, önemli bir piyasa reaksiyonu (şimdilik) göremedik. Belki de, ABD finans piyasalarının tatil nedeniyle dün kapalı konumda olması, küresel işlem hacmininin de zayıflamasına, işlem boylarının ise kısalmasına neden oldu; enflasyon rakamları da gölgede kaldı.
•  Dün Reuters haberlerinde, Barclays Bank’ın yılın son çeyreğinde, TCMB’den beklediği faiz indirim miktarını 350baz puandan 250baz puana revize ettiğini gördük. Enflasyonda görünüm kuşkusuz olumsuz ve riskler yukarı yönlü. Hatta, faiz indirimi için alanın da giderek daralığını not etmek isteriz.
• USDTRY kuru dün yurtdışı piyasaların kapalı konumda olmasına paralel önemli bir değişim göstermeden 8,70 seviyesinin hemen altında salınmaya devam etti. Teknik manada 200 günlük ortalamasının altına inen BIST100 endeksi, olumsuz bir görünüm sergilemesi ardından, Koç Grubundan gelen hisse geri alım planına bağlı olarak düşüşünü durdurarak günü %1,2 artıda tamamladı.
• Veri ve haber akışı sakin kaldığı dünkü güne dair yazacak çok da birşey bulamıyoruz. Takdir edersiniz ki piyasalarda yaz rehaveti hakim. FED’in gevşek duruşunu terse döndürecek kuvvette bir veri ve yeni bir gelişme de olmaması, piyasalarda temkinli iyimser havanın korunmasına neden oluyor.
• OPEC+ bakanları, geçen hafta Birleşik Arap Emirlikleri’nin üretim kısıntılarına yönelik sekiz aylık bir uzatma önerisini reddetmesi üzerine çıkan görüş ayrılıklarına paralel, petrol üretim görüşmelerini iptal etti, bu da üretimi artıracak hiçbir anlaşmanın kabul edilmediği anlamına geliyor. Brent cinsi ham petrolün varil fiyatı 77 dolar ile 32 ayın yeni zirvesini test etti. Takdir edersiniz ki, net enerji ithalatçısı olan Türkiye açısından (enflasyonla mücadele) yeni bir olumsuz gelişme ile daha karşı karşıyayız.
• 200 günlük basit ortalamasından destek bulan gümüşün, yukarıda 100 günlük ortalamaların da geçtiği 26,50 seviyesine yürüdüğünü görüyoruz. Burdan kurtulursa, yukarıda 50 günlük ortalamalar 27,10 seviyesinden geçiyor. Altın cephesinde de durum benzerlik arz ediyor. 1,790 seviyesinde olan 100 günlük ortalamasından kurtulmaya çalışan altın, yukarıda 50 ve 200 günlük ortalamaların kesiştiği 1,830 dolar bölgesini hedefleyebilir.
• ABD mali piyasalarının bugün tatilden dönecek olması, piyasalara yeniden hacmin de geri geleceğini düşündürüyor. Hizmet sektörü ISM verisi günün en önemli makro verisi olarak takip edilebilir. Bu sabah hem Asya piyasalarında hem de ABD borsalarının vadeli işlemlerinde karmaşık bir seyrin hakim olduğunu görüyoruz.

IKON Menkul – Dolar Yorumu – 6.07.2021

Enflasyon rakamlarını takip ettiğimiz dünkü işlem gününde USDTRY paritesi 8.7065 ve 89 birimlik ortalaması olan 8.6580 bandı arasında salınım gösterdi. Gün kapanışını ise parite 89 birimlik ortalama bölgesinde gerçekleştirdi.

Parite bu destek bandı altına kırması halinde TL lehine işlemde güçlenme görebiliriz bu durumda paritede %38.2 fibonacci bölgesi olan 8.6011 ve %50.0 fibonacci bölgesi olan 8.5408 seviyeleri sonraki destek bölgeleri olarak izlenebilir. Yukarıda ise 8.7065 bandı ve alçalan trend çizgisi üstüne olası yönelimlerde 8.7447 ve 8.7900 seviyeleri direnç oluşturabilir.

Ahlatçı Yatırım – Euro Yorumu – 6.07.2021